一季度全國煤炭經濟運行分析

  今年以來，受到宏觀經濟加快復蘇、低溫天氣影響逐漸減弱、氣溫回升、春節(jié)放假、常態(tài)化防疫防控等多重因素影響，我國煤炭需求比較旺盛。煤炭行業(yè)落實有關部門決策部署，扎實開展煤炭增產保供工作，確保我國煤炭供應穩(wěn)定有序，為經濟社會健康發(fā)展提供了安全穩(wěn)定的能源保障。一季度，我國煤炭消費快速增長，煤炭生產保持相對高位，煤炭進口同比大幅下降，煤炭供需基本平衡。

  一、總體情況

  (一)煤炭需求快速增長。一季度，主要耗煤行業(yè)增勢良好，其中1-2月份火電發(fā)電量同比增長18.4%，規(guī)模以上企業(yè)生鐵產量同比增長6.4%。在主要耗煤產業(yè)拉動下，前2 個月我國煤炭消費量同比快速增長。據(jù)測算，1-2 月份全國煤炭消費量約7.0億噸，同比增長15.5%。3月上中旬，火電發(fā)電量同比增幅超過30%,重點企業(yè)生鐵產量同比增長14% 左右，3月份煤炭消費依然比較旺盛。一季度，預計全國煤炭消費量約10億噸，同比增長15%左右。

  (二)煤炭供應明顯增加。今年以來，煤炭企業(yè)全力挖潛增產，保供應、穩(wěn)價格、保民生，春節(jié)期間堅持正常生產，保障煤炭中長期合同履約，全國煤炭產量明顯增加。據(jù)根據(jù)統(tǒng)計局數(shù)據(jù)，今年1-2月份全國規(guī)模以上企業(yè)原煤產量6.2 億噸，同比增長25.0%。3月份，煤炭主產地臨時性增產保供措施陸續(xù)取消，而“兩會”期間煤礦生產安全監(jiān)管力度較大，加上去年基數(shù)較高，判斷當月煤炭產量同比有所下降。一季度，預計全國煤炭產量約9.4億噸，同比增長13.5%左. 右。 1-2月份，全國煤炭進口量4113萬噸，同比下降39.5%; 其中2月份煤炭進口量2077萬噸，環(huán)比增長2.1%、同比下降14.8%。從市場情況看，由于進口煤價格上漲，3月份煤炭進口量可能維持偏低水平。由于去年基數(shù)較高，預計一季度煤炭進口量同比明顯下降。 1-2月份,全國鐵路煤炭運量約4.4億噸，同比增長18.0%。

  (三)煤炭庫存環(huán)比上升。2月末，煤炭企業(yè)存煤5600 萬噸，比年初增加129萬噸、增長2.4%,同比增加658萬噸、增長13.0%。3月28日，協(xié)會重點監(jiān)測煤炭企業(yè)存煤1797 萬噸，比2月末減少529萬噸、下降22.7%。 2月末，全國主要港口合計存煤5761萬噸，比1月末增加1066萬噸、增長22.7%。3月29日，主要港口存煤6305 萬噸，比2月末增加543萬噸、增長9.4%。 2月末，全國火電廠存煤約1.2億噸，比1月末增加約 40萬噸，可用21天。3月17日電廠存煤約1.1億噸，比2 月末減少800萬噸，處于歷史同期較高水平。

  (四)煤炭中長期合同價格總體穩(wěn)定。一是今年1-3月動力煤年度中長期合同5500大卡價格均值為590元/噸，低于同期市場均價131元/噸。二是動力煤市場價格大幅下跌。 2月末，CCTD環(huán)渤海5500大卡動力煤價格報價571元/噸, 比1月末下跌228元/噸。3月份以來，動力煤市場價格有所反彈。3月29日，CCTD環(huán)渤海5500大卡動力煤價格報價 693元/噸，比2月末上漲122元/噸。三是煉焦煤價格小幅下跌。2月末, CCTD山西焦肥精煤綜合價1460元/噸，環(huán)比下跌30元/噸，同比下跌8元/噸。

  (五)固定資產投資明顯增長。今年1-2月份，煤炭開采和洗選業(yè)固定資產投資額累計同比增長27.5%，其中民間投資同比增長31.0%。

  (六)行業(yè)效益較快恢復。今年1-2月份，全國規(guī)模以上煤炭企業(yè)營業(yè)收入3579.1億元，同比增長41.1%;利潤總額 574.7億元，同比增長2.04倍，比19年1-2月 份增長70.9%，兩年平均增長30.7%，行業(yè)經濟效益保持了較快增長態(tài)勢。

  二、后期煤炭市場走勢預判從煤炭需求看，一-是電煤需求將保持增長。 我國宏觀經濟加快復蘇，前2個月全社會用電量同比增長2.2%。據(jù)電力行業(yè)預測，一季度全社會用電量同比增長20%左右,全年全社會用電量預計同比增長6-7%，將拉動電煤需求增長。

  二是隨著天氣轉暖，水電、風電、太陽能發(fā)電出力將逐步增加，火電出力將受到制約，此外各地能源消費雙控工作將進一步強化，將一定程度上控制電煤需求增長。

  三是隨著下游行業(yè)開工率提升以及宏觀調控政策陸續(xù)落地顯效，鋼鐵、建材產品需求將比較旺盛，相關產品產量有望維持高位，不過鋼鐵行業(yè)去產能、控產量舉措將制約產品產量增長幅度，預計鋼鐵、建材行業(yè)煤炭需求量增幅將會回落。

  四是國際原油價格高位震蕩，我國化工產品價格有望高位波動，煤化工行業(yè)用煤或將保持增長?？傮w來看，預計后期煤炭消費將保持增長態(tài)勢。從煤炭供應看，

  一是國家加快釋放高質煤炭產能，推進煤礦手續(xù)辦理，煤礦開工率將逐步提升，鐵路部門也將全力滿足煤炭鐵路運輸需求，預計國內煤炭產量將保持增長。

  二是今年煤礦安全、環(huán)保監(jiān)查力度將進一步加強，各地將扎實開展煤礦安全專項整治和礦區(qū)生態(tài)環(huán)境治理，這將制約部分煤礦產量大幅增長勢頭。

  三是隨著世界經濟將邁入復蘇軌道，帶動全球煤炭需求增長，預計2021年世界煤炭供需可能偏緊，國際煤價或將高位運行，我國煤炭進口將面臨一定壓力。綜合判斷，一季度，由于氣溫回升、取暖煤需求下降，煤炭需求同比增速將有所回落，隨著煤礦生產逐步恢復正常，煤炭供應將比較充足，預計煤炭市場供醫(yī)趨向基本平衡，煤炭中長期合同價格總體平穩(wěn)、小幅波動，煤炭市場價格明顯下跌。

  上半年，國民經濟有望持續(xù)穩(wěn)定復蘇態(tài)勢，這將有利于煤炭署求增長。不過二季度是煤炭傳統(tǒng)消費淡季，新能源發(fā)電出力增加也將控制火電出力，預計上半年煤炭需求將保持增長、增幅繼續(xù)回落。煤炭先進產能釋放和煤礦安全、環(huán)保綜合整治有望同步推進，煤炭供應將總體穩(wěn)定。預計上半年煤炭市場供普總體將保持相對平衡，但受資源、環(huán)保、安全等因素影響，不排除局部區(qū)城、個別時段、部分煤種出現(xiàn)供應偏緊的情況。

  從全年看，2021 年全國煤炭供給體系質量將穩(wěn)步提升，煤炭中長期合同價格將穩(wěn)定在合理區(qū)間，煤炭市場將保持基本平衡態(tài)勢。受資源、環(huán)境的約束以及極端天氣不確定性的影響，不排除局部區(qū)城、個別時段、部分煤種出現(xiàn)工業(yè)偏緊的情況。